该策略使用斐波那契回撤水平来确定可能出现价格反转的潜在支撑位和阻力位。目标是预测潜在的价格回调，并在关键价位进场交易。
斐波那契回调是交易者常用的一种技术分析工具，用于根据斐波那契序列识别潜在的支撑位和阻力位。这些水平可以帮助交易者预测市场中潜在的反转点，使其成为趋势市场和区间市场中的重要工具。
斐波那契回调的关键概念：
- 斐波那契数列
- 斐波那契数列是一个数列，其中每个数字都是前两个数字之和（如 0、1、1、2、3、5、8、13、21 等）。
- 回撤分析中使用的主要斐波那契比率都来自于这一序列，主要是 61.8%、38.2% 和 23.6% 水平。50% 水平虽然不是真正的斐波纳契比率，但由于其在市场心理学中的重要性，也被普遍使用。
- 斐波那契比率
- 61.8%（黄金比率）：由数列中的一个数字除以后面的数字得出（如 21/34 ≈ 0.618）。
- 38.2%:用序列中的一个数字除以右边两位数得出（如 21/55 ≈ 0.382）。
- 23.6%:用序列中的一个数字除以右边三位的数字得出（如 21/89 ≈ 0.236）。
- 50%:虽然不是斐波那契比率，但经常使用，因为它代表价格区间的中点。
- 在贸易中的应用：
- 交易者通过确定重要的价格走势，无论是向上（上升趋势）还是向下（下降趋势），来绘制斐波纳契回撤位。
- 如果是向下回调，回调水平是从移动的高点（峰值）到低点（谷底），如果是向上回调，则是从低点到高点。
- 关键水平（23.6%、38.2%、50%、61.8%，有时还有 78.6%）用于确定价格可能反转或找到支撑/阻力的位置，然后再继续沿原趋势方向前进。
- 解读斐波那契水平线
- 支撑位：在上升趋势中，低于峰值的斐波纳契水平是潜在的支撑位，价格可能会在此反弹。
- 阻力位：在下降趋势中，谷底上方的斐波纳契水平是潜在的阻力水平，价格可能在此面临抛售压力。
- 交易策略：交易者通常会在这些价位上寻找价格反应，并结合其他技术指标（如移动平均线、RSI 或蜡烛图形态）来确认进场或出场点。
- 斐波那契扩展
- 回撤水平有助于确定潜在的反转区域，而斐波纳奇扩展水平则用于预测趋势方向上的潜在突破目标。常见的扩展水平包括 100%、161.8%、200% 和 261.8%。
实例
- 假设股价从 100 美元上涨到 150 美元（50 美元的波动）。斐波那契回撤位将是
- 23.6% 回撤：150 美元 – (50 美元 * 0.236) = 138.20 美元
- 38.2% 回撤：150 美元 – (50 美元 * 0.382) = 130.90 美元
- 50% 回撤：150 美元 – (50 美元 * 0.500) = 125.00 美元
- 61.8% 回撤：150 美元 – (50 美元 * 0.618) = 119.10 美元
- 如果价格回调至 130.90 美元（38.2% 水平），然后再次开始上涨，这可能是原上涨趋势恢复的迹象。
局限性：
- 并非总是可靠：斐波那契水平并非万无一失，有时会被市场忽略，尤其是在剧烈波动的情况下。
- 主观应用：斐波那契回调法的有效性取决于绘制回调水平线时所选择的点，这可能是主观的。
斐波那契回调法是识别潜在市场转折点的有力工具，但最好与其他技术分析工具和指标结合使用。