Elliott Dalga Teorisi, yatırımcılar tarafından finansal piyasalarda gelecekteki fiyat hareketlerini tahmin etmek için kullanılan popüler bir teknik analiz aracıdır. Ralph Nelson Elliott tarafından 1930’larda geliştirilen teori, piyasa fiyatlarının bir dizi dalgaya bölünebilen öngörülebilir kalıplarda hareket ettiği fikrine dayanmaktadır. Bu dalgalar, piyasa katılımcılarının kolektif psikolojisi ve davranışları tarafından yönlendirilir.
Elliott Dalga Teorisinin Temel Kavramları
- Dalga Yapısı: Elliott Dalga Teorisi iki tür dalga tanımlar: dürtü dalgaları ve düzeltici dalgalar.
- Dürtü Dalgaları (Motif Dalgaları): Bunlar, hakim trend yönünde hareket eden beş dalgadan (1-2-3-4-5 olarak etiketlenir) oluşur. 1, 3 ve 5. dalgalar dürtü dalgaları iken, 2 ve 4. dalgalar dürtü içindeki düzeltici dalgalardır. (Şekil referansı: https://www.mql5.com/en/articles/260 )
- Dürtü Dalgaları (Motif Dalgaları): Bunlar, hakim trend yönünde hareket eden beş dalgadan (1-2-3-4-5 olarak etiketlenir) oluşur. 1, 3 ve 5. dalgalar dürtü dalgaları iken, 2 ve 4. dalgalar dürtü içindeki düzeltici dalgalardır. (Şekil referansı: https://www.mql5.com/en/articles/260 )
-
- Düzeltici Dalgalar: Bunlar, trende karşı hareket eden ve tipik olarak bir önceki dürtü dalgasının bir kısmını geri çeken üç dalgadan (A-B-C olarak etiketlenmiş) oluşur. (Şekil referansı: https://www.mql5.com/en/articles/260 )
- Dalga Döngüleri:
- Dalgalar farklı zaman dilimlerinde döngüler halinde çalışır. Tam bir döngü sekiz dalgadan oluşur: beş dürtü dalgasını üç düzeltici dalga takip eder. Bu model hem makro (uzun vadeli) hem de mikro (kısa vadeli) seviyelerde tekrarlanarak fraktal benzeri yapılar oluşturur.
- Dalga Dereceleri:
- Teori, dalgaları zaman dilimlerine göre büyük süper döngü dalgalarından (birkaç on yıl süren) küçük dalgalara (sadece dakikalar veya saatler süren) kadar çeşitli derecelerde sınıflandırır.
- Dalga Özellikleri:
- 1. Dalga: Yeni bir trendin başlangıcı olduğu için genellikle en küçük dalgadır.
- Dalga 2: Tipik olarak Dalga 1’in önemli bir kısmını geri çeker.
- 3. Dalga: Genellikle en güçlü ve en uzun dalga olup, genellikle 1. Dalganın sonunun çok ötesine uzanır.
- 4. Dalga: Genellikle 2. Dalgadan daha az geri çekilen ve sığ olma eğiliminde olan bir düzeltme dalgası.
- 5. Dalga: Dürtünün ıraksama belirtileri gösterebilen son dalgası (fiyat yeni bir tepe yapar, ancak momentum yapmaz).
- A Dalgası: Ana trende karşı hareket eden ilk düzeltici dalga.
- B Dalgası: Genellikle A Dalgasının bir kısmını geri çeken ancak yeni en yüksek veya en düşük seviyelere ulaşmayan bir karşı trend dalgası.
- C Dalgası: Düzeltici aşamanın devamıdır ve genellikle A Dalgasından daha güçlüdür.
- Fibonacci İlişkileri:
- Elliott Dalga Teorisi, dalga hedeflerini tahmin etmek için genellikle Fibonacci geri çekilme ve uzatma seviyelerini entegre eder, çünkü bu matematiksel oranlar dalga yapılarında sıklıkla görülür.
- Uygulama
- Yatırımcılar Elliott Dalga Teorisini potansiyel piyasa dönüşlerini, devam modellerini belirlemek ve fiyat hedefleri belirlemek için kullanır. Sübjektif ve doğru şekilde uygulanması pratik gerektirse de teori, piyasa döngülerini ve kalabalık psikolojisini anlamak için güçlü bir çerçeve sağlayabilir.
- Yatırımcılar Elliott Dalga Teorisini potansiyel piyasa dönüşlerini, devam modellerini belirlemek ve fiyat hedefleri belirlemek için kullanır. Sübjektif ve doğru şekilde uygulanması pratik gerektirse de teori, piyasa döngülerini ve kalabalık psikolojisini anlamak için güçlü bir çerçeve sağlayabilir.
- Sınırlamalar
-
- Popülerliğine rağmen, Elliott Dalga Teorisi, farklı analistler aynı fiyat hareketini farklı şekilde etiketleyebileceğinden, oldukça yorumlayıcı olduğu için eleştirilmektedir. Ayrıca, tahminlerin doğruluğu analistin dalgaları ve piyasa koşullarını belirleme becerisine bağlı olarak değişebilir.
Genel olarak Elliott Dalga Teorisi, ilkelerini anlayan ve öznelliği konusunda rahat olanlar için değerli bir araçtır.